Les 3 erreurs que presque tous les investisseurs font

J’investis dans les actions depuis plus de 40 ans. En cours de route, j’ai fait quelques grands mouvements, et beaucoup d’autres spectaculairement stupides.

Voici trois erreurs que j’ai commises dans le passé, avec d’innombrables autres investisseurs, et que je fais maintenant de mon mieux pour éviter. Esquivez-les et vous serez plus riche.

1. Ne pas acheter lorsque les actions sont en solde

La plupart des investisseurs aiment quand les actions atteignent de nouveaux sommets et détestent quand elles atteignent de nouveaux creux.

Je comprends. Évidemment, nous aimons nous sentir plus riches lorsque les prix augmentent. Mais nous en fait obtenir plus riche en achetant quand les prix sont bas et en vendant quand les prix sont élevés. Donc, tout comme vous pourriez vous attendre à une vente au centre commercial, j’attends avec impatience des marchés boursiers horribles, car c’est à ce moment-là que les actions sont en vente.

Exemple : Jetez un œil à mon portefeuille et vous verrez que j’ai acheté un tas d’actions en 2009, près des plus bas du marché. À l’époque, personne – et je veux dire personne – ne suggérait des actions. Les actions et le logement étaient nuls, et tout le monde paniquait.

C’est alors que j’ai acheté un tas d’actions et la maison d’à côté. Non pas parce que je suis un génie, mais parce que j’ai raté des occasions comme celle-ci au cours des années passées!

C’est aussi simple que cela : achetez des entreprises de qualité lorsque les temps sont effrayants. Tant que vous croyez que l’économie finira par rebondir, vous finirez par être récompensé. Si vous pensez que tout va mal et que l’économie ne se redressera jamais, achetez un fusil de chasse et de la nourriture en conserve.

2. Ne pas avoir de patience

Achetez un buisson et plantez-le dans votre cour avant. Regardez-le toutes les quelques secondes et bientôt vous croirez que vous avez foiré parce que vous ne le voyez pas grandir. Ensuite, vous pourriez être tenté de l’arracher et de recommencer, ou peut-être même d’arrêter complètement de planter des trucs.

Ce n’est pas comme ça qu’on fait pousser des buissons… ou de l’argent.

Le succès prend du temps. Prenez des décisions éclairées, puis soyez patient.

Plus tôt cette année, le marché boursier était en baisse, ce qui ne m’a pas surpris, car il était horriblement surévalué et l’inflation et les taux d’intérêt étaient en hausse : tous deux mauvais pour les actions. Puis, en juin, de nombreux investisseurs ont soudainement été convaincus que la Fed passerait bientôt d’une hausse des taux à une baisse et que le pire des nouvelles économiques était derrière nous.

Pendant un moment, il semblait qu’ils avaient raison. De la mi-juin à la mi-août, le Dow a augmenté de 14 %.

Mais d’après mon expérience, il faut du temps pour maîtriser l’inflation et pour que les actions se redressent. Alors plutôt que de chasser le rallye et d’acheter, j’ai patiemment attendu. En fait, j’ai utilisé le rallye de l’été pour alléger les actions.

Ma patience a payé. Au début de septembre, la prise de conscience s’est installée que les taux d’intérêt ne baisseront pas de si tôt et que l’économie pourrait être liée à la récession. Les actions chutent depuis.

Comme je l’ai dit plus haut, ça me va. Au fur et à mesure que les actions baisseront, j’augmenterai mes positions dans des entreprises que j’aime, comme Microsoft et Apple. Pas encore, cependant. Je ne suis pas pressé.

3. Accorder trop d’attention

La connaissance est le pouvoir, et l’information crée la connaissance. Mais trop d’informations peuvent être une mauvaise chose si cela vous rend nerveux.

Pour survivre, CNBC et d’autres sources d’information sont tenues de « nourrir la bête » en rendant compte à bout de souffle de chaque nuance et opinion.

Vous n’attirez pas les téléspectateurs avec une vidéo montrant des buissons qui poussent. Pour éviter l’air mort, CNBC doit signaler chaque nuage, goutte de pluie, bouffée de vent, nouvelle feuille et branche.

Bla, bla, bla sans fin, c’est comme ça qu’ils gagnent de l’argent, mais ce n’est pas comme ça que vous gagnez de l’argent.

Deviner ce qui va se passer dans les 10 prochains jours est un jeu de dupes. Se forger une opinion sur ce qui va se passer dans les 10 prochaines années, puis agir en conséquence, voilà comment la richesse est créée.

Utilisez les informations pour créer et confirmer une thèse d’investissement. Ensuite, asseyez-vous et restez sur place tant que votre thèse a encore du sens.

En 2001, j’ai réalisé que l’iPod d’Apple était un phénomène de consommation, essentiellement la création d’un nouveau paradigme. J’ai mis 1 700 $ dans le stock. Au cours des 20 années suivantes, il y a eu une myriade d’histoires sur CNBC et d’autres sources suggérant qu’il était temps d’appeler le registre.

J’ai ignoré le bruit.

Vingt ans plus tard, j’ai finalement vendu des Apple, après que mon investissement ait atteint 800 000 $ et qu’il soit devenu une partie trop importante de mon portefeuille.

En conclusion ? Lisez, regardez et observez jusqu’à ce que vous soyez assez sûr de savoir ce qui se passe.

Si vous choisissez de suivre mes conseils, veuillez noter : je vous dirai ce que je fais, mais je ne vous dirai jamais ce que vous devriez faire. Je ne peux pas, car je ne te connais pas. Je fais ça depuis longtemps, mais je n’ai certainement pas toujours raison. Alors faites vos propres recherches, prenez vos propres décisions et soyez responsable de votre propre argent.